DATE: 2023-08-29
Minerva Foods, empresa de processamento de carne brasileira, está a adquirir plantas de abate e desgaste em toda América do Sul da Marfrig, uma das principais empresas de tratamento de carnes na região..O acordo, avaliado em BRL 7.5 bilhões de dólares (USD 1 ).54 bilhões), está sujeito à aprovação antitrust.Se for limpo, ele aumentará os rendimentos da Minerva em 45 por cento..Com esta aquisição, a Minerva se tornará o segundo maior processador de carne bovina no Brasil, atrás da JBS..
O acordo vem em um momento quando Minerva está superando rivales, incluindo Marfrig e JBS, que foram atingidos por uma série de retornos, inclusive aumento dos custos de alimentação e sobre-produto do mercado de frango e porco..Os ativos que serão adquiridos operam no Brasil, Argentina, Chile, Uruguai, Colômbia e Paraguai; inclui quatro fábricas de processamento de carne na Austrália..
Em um comunicado, Minerva disse que o acordo representa uma caminhada para frente para a empresa..A Minerva aumentará a capacidade de processamento de carne bovina em 44%, da 29,540 cabeças por dia para 42,439 cabeçais..“Isso colocará nossa empresa em um novo nível, dando-nos acesso a novos clientes internacionais, maximizando oportunidades comerciais e sinergias operacionais; reduzindo riscos e aumentando nossas capacidades de competir no mercado internacional das proteínas animais”, disse o CEO da Minerva Fernando Queiroz..
A Goldman Sachs vê um mérito estratégico no acordo que consolida a Minerva como uma das maiores produtores de carne bovina do mundo, com 4 empresas..
4% da participação de mercado mundial.No entanto, o banco registou surpresa na magnitude da transação M&A.Os principais riscos da tese de investimento do Goldman Sachs incluem: novos embargoes, proibições ou perturbações sanitárias; potencial retardamento na demanda chinesa; outras atividades M&A; volatilidade monetária; continuada volabilidade política e macroeconômica na Argentina..
A Goldman Sachs tem uma classificação de compra nas ações da Minerva, com um objetivo de preço de 12 meses de BRL 15.80 em torno de.Segundo a empresa de pesquisa Eleven, o acordo dá à Minerva ainda maior poder negociador com fornecedores, fortalece sua posição líder na América Latina e aumenta a exposição da empresa aos mercados premium..
Um porta-voz disse: “Além da expansão de margem, também esperamos sinergias na unificação dos custos gerais e administrativos das operações adquiridas, o que deverá levar a maior rendibilidade..».
Source: https://brazilian.report/liveblog/politics-insider/2023/08/29/minerva-marfrig-deal/
